Co si vlastně představit, když vám někdo řekne, že by chtěl udržitelně investovat? Kouzelné slovíčko „udržitelnost“ už nejspíš spoustě z nás proběhlo povědomím. Většinou se ale používá ve spojení s environmentálními tématy, tak jak tedy souvisí s financováním a investicemi? Není to zas tak vzdálené, jak by si člověk mohl v první chvíli myslet. ESG investice mohou být zajímavým prostředkem, jak pomoci k lepší budoucnosti, nechat zhodnotit své finance a diverzifikovat své investiční portfolio.
(ESG) investice do lepší budoucnosti
Konceptem odpovědných investic je podpora udržitelných aktivit, které přispívají k dlouhodobému pozitivnímu dopadu na společnost a na naši planetu. Je několik způsobů, jak se finančně zapojit a napomáhat rozvoji projektů, které se zasazují o ekologickou, ekonomickou i sociální odpovědnost.
Co můžu udělat?
Když se rozhodnete jít tímto směrem, zaměřte se na aktivity, jaké dělají, a naopak nedělají společnosti, do nichž se chystáte investovat.
- Hledejte transparentní komunikaci – prokazatelně usilují o snížení negativních dopadů svého podnikání a zároveň se snaží přispívat k udržitelnému rozvoji firmy a životního prostředí. Svá data transparentně zpracovávají a nechávají je veřejně k nahlédnutí ve formě reportů o udržitelnosti, blogových článků, rozhovorů apod.
- Vyhýbejte se společnostem s negativními ESG dopady – dejte si pozor na společnosti, které se zabývají činnostmi, jež mají negativní dopady na životní prostředí, porušují lidská práva nebo se jinak dopouštějí neetického chování například finančního znevýhodňování zaměstnankyň.
- Zapojte se do aktivit společností, do nichž investujete – s některými společnostmi můžete vést dialog a podněcovat je k dalšímu zlepšování. Pomocí zpětné vazby jim můžete navrhnout připomínky na zlepšení, nebo je podpořit v činnostech, které vykonávají.
Využívejte produkty a služby, které se zavazují k udržitelnosti – tím, jaké produkty nebo služby využíváte, můžete podporovat společnosti, které si zakládají na odpovědném řízení svých firem nebo se aktivně zasazují o environmentální udržitelnost. Podívejte se například, jaké suroviny využívá vaše oblíbená kosmetika, jestli pekárna ve vaší ulici peče z lokálních surovin nebo jestli podporují znevýhodněné komunity.
Nejsou ESG investice nevýhodné?
Pokud chcete investovat své finance, často musíte dobře zvážit rizika, výši výnosu nebo právě již zmíněnou udržitelnost. V současné době máte nespočet možností, kam své prostředky vložit a jaké faktory pro vás budou stěžejní. Je pouze na vás, pro jakou možnost se rozhodnete. Jednou z cest je vydat se udržitelným směrem. Spousta investorů se obává, že tyto investice budou méně výnosné nebo by mohly být rizikovější. Opak je ale pravdou. Mnohé studie ukázaly, že společnosti s prokazatelně vysokým ESG hodnocením často dosahují vyšších výnosů a rizika jsou takřka srovnatelná.
Jak lze přistupovat k ESG investování?
Existují tři strategie, jak se můžete k ESG investicím postavit. Rozdělují se podle toho, jak striktně si své portfolio rozložíte:
- ESG integrace – cílem je vyhnout se ESG rizikům a nejrizikovějším sektorům. Vyřazené jsou nejkontroverznější sektory, jako je výroba zbraní a uhelný průmysl. U ostatních sektorů se vybírají společnosti, které si v ESG hodnocení vedou nejlépe. V takto vytvořeném portfoliu tak lze stále najít firmy vyrábějící alkohol, distributory fosilních paliv nebo jaderné elektrárny.
- Společensky odpovědné investování (SRI) – investice na této úrovni jsou vybírané podle přísných etických zásad, podle kterých by měly být co nejvíce sníženy sociální a environmentální dopady. Oproti předchozímu přístupu už v portfoliu nenajdeme jadernou energetiku, fosilní paliva ani alkohol nebo hazardní hry.
- Impact investing (investování s pozitivním dopadem) – tady je už zaměření širší. Nejde jen o to „co dělá firma“, do níž investujete, ale také zda se položky v portfoliu aktivně podílí na financování zelených projektů.
ESG investice a akciový trh
Odpovědné financování má mnoho podob. Kromě udržitelného investování můžete své portfolio rozšířit i dalšími způsoby:
ESG akcie
Nákupem akcií můžete podpořit firmy, které splňují určitá kritéria udržitelnosti. Pokud si jako investor vyberete investice do ESG akcií, můžete tak dosáhnout nejen samotného finančního zisku, ale také podpoříte společnosti, které si na odpovědnosti zakládají.
ESG investice do akcií nabývají na popularitě čím dál více. Nejvýraznějším aspektem je samotný zájem o udržitelnost. Dalším faktorem také může být nízká rizikovost ESG investic. Díky svému zaměření bývají méně náchylné k rizikům, jako je korupce nebo environmentální skandály.
Zelené dluhopisy
Tento typ dluhopisů se zaměřuje na financování projektů, které se specializují na zmírňování klimatických změn, udržitelné využívání a ochranu vodních zdrojů, prevenci a omezování znečištění nebo přechod k cirkulární ekonomice. Specificky se vážou právě na environment, proto je můžete najít také pod názvem Green bonds, jelikož zelená barva se již typicky pojí s ochranou životního prostředí. Kromě svého účelu se od klasických dluhopisů liší také tím, že jsou osvobozené od daně.
ESG fondy
Pokud chcete rovnou vsadit na kombinaci více typů investic, podívejte se na různé typy ESG fondů. Pomůžou vám diverzifikovat vaše portfolio a snížit investiční riziko. Jak jsme již zmínili výše, některé studie jim potenciálně připisují vyšší výnosy, jelikož ESG principy jsou na vzestupu a každým dnem se rozvíjí. Nevýhodou těchto fondů ale mohou být poplatky, které bývají často vyšší než u tradičních fondů. Nabízí také omezenější výběr možností, do nichž lze investovat.
ESG investice na vzestupu
Spousta lidí si uvědomuje, jak je důležité, aby se nezanedbávaly environmentální a sociální problémy. Jedním z řešení je právě podpora skrz ESG investice. Mnoho investorů si je toho vědomých, a proto v posledních letech otázka udržitelného investování rezonuje nejen napříč Evropou. Tento koncept se neustále rozvíjí a stává se z něj nejen etická volba, ale také příležitost, jak zajímavě zhodnotit své finance.
